Lección 44: Préstamos con distintos tipos de interés (II)
b) Préstamos con distintos tipos de interés y devolución de principal constante
En este tipo de préstamos se amortiza el mismo capital en todos los periodos, con independencia del tipo de interés vigente en ese momento.
Ejemplo:
Calcular la amortización de capital constante y el cuadro de amortización de un préstamo de 4.000.000 ptas., a 6 años, con un tipo de interés del 9% durante los 3 primeros años y del 10% durante los 3 restante:
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El importe constante de la amortización de capital se calcula a partir de la fórmula AMs = C0 / n (siendo "n" el número de periodos)
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Por lo tanto,
AMs = 4.000.000 / 6 |
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luego,
AMs = 666.666 ptas. |
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La amortización anual de capital durante cada uno de los seis años de vida del préstamo va a ser de
666.666 ptas. |
onociendo el importe de la amortización de capital, es inmediato ver la evolución del saldo vivo y del capital amortizado:
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Ss = C0 - S AM (es decir, el saldo vivo So es igual al capital inicial menos la suma de las amortizaciones de capital realizadas hasta ese momento)
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CAs =
S AM (siendo CAs el capital amortizado) |
Una vez que sabemos la evolución del saldo vivo, se calcula fácilmente el importe de los intereses de cada cuota:
En cada periodo se aplica el tipo de interés vigente en ese momento.
De esta manera se puede completar el cuadro de amortizaciones:
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Periodo
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Saldo vivo
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Amortización de capital
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Intereses
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Cuota periódica
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Capital amortizado
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año 0
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4.000.000
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0
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0
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0
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0
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año 1
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3.333.333
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666.666
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360.000
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1.026.666
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666.666
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año 2
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2.666.666
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666.666 |
300.000
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966.666
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1.333.333
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año 3
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2.000.000
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666.666 |
240.000
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906.666
|
2.000.000
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año 4
|
1.333.333
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666.666 |
200.000
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866.666
|
2.666.666
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año 5
|
666.666
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666.666 |
133.333
|
800.000
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3.333.333
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año 6
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0
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666.666 |
66.666
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733.333
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4.000.000
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